Red Surcos, (“Surcos”) líder en venta de insumos agropecuarios, realizó una nueva emisión de Obligaciones Negociables Serie VIII Clase A por un valor nominal de U$S 20 millones, a una tasa fija de 2,73%, con vencimiento el 8 de junio de 2024, en el marco de su programa global de emisión por hasta U$S 50 millones (o su equivalente en otras monedas o unidades de valor) (las “ON Serie VIII Clase A”).
Las ON Serie VIII Clase A son las primeras obligaciones negociables vinculadas a la sostenibilidad que se listan en el nuevo panel de Bonos Vinculados a la Sostenibilidad de Bolsas y Mercados Argentinos (“ByMA”).
Se trata de Obligaciones Negociables cuyas características financieras o estructurales pueden variar dependiendo del logro o no de ciertos objetivos de sostenibilidad por parte del emisor dentro de un plazo predefinido. En dicho sentido, los emisores se comprometen explícitamente a futuras mejoras en su desempeño en sostenibilidad dentro de un plazo previamente delimitado.
En el caso de Surcos, se estableció como objetivo de desempeño en sostenibilidad un crecimiento del 35% acumulado en el volumen de ventas (en litros) a agosto de 2023 (año fiscal 2023) comparado con el año base (08/21, año fiscal 2021), de la familia particular de fitosanitarios realizados en base a la aplicación de nanotecnología. Eso permite obtener productos comerciales con una menor concentración de compuestos activos para obtener los mismos resultados que con fitosanitarios tradicionales y, por ende, una sustancial reducción del impacto ambiental durante su aplicación.
La intervención de Nicholson y Cano, como asesor legal de Surcos, fue a través de un equipo integrado por el socio Mario Kenny y el asociado Juan Martín Ferreiro.
En la operación también participaron: Banco Santander Argentina como organizador y colocador, y Balanz Capital Valores, Banco de Galicia y Buenos Aires, Banco Supervielle, Ar Partners S.A, Banco de la Provincia de Buenos Aires, Banco de Servicios y Transacciones, Facimex Valores, Max Capital, Allaria Ledesma & Cía., TPCG Valores como colocadores y Supervielle Agente de Negociación como sub-colocador, quienes contaron con el asesoramiento de Tanoira Cassagne Abogados.
FIX SCR S.A. Agente de Calificación de Riesgo, actuó como verificador externo, quien verificó que las ON Serie VIII Clase A están alineadas a los Principios de los Bonos vinculados a la Sostenibilidad y en función a su metodología, asignó la calificación BVS2(arg), considerando entre otros factores la materialidad y características del indicador clave de desempeño seleccionado y la ambición del objetivo de desempeño de sostenibilidad.